選擇工廠最適合的設置地點，需要考慮到：原料、動力、勞工、市場、交通運輸、土地、技術、資金及政府政策等因素，這些稱為工業區位因素。

工業區位因素的選擇主要目的就是選擇工廠最適當的設置地點，讓工廠的生產成本降至最低，而獲得較高利潤。

原則：

原料費占生產成本的比例最大，為節省成本，將工廠設於原料產地，其區位屬於原料區位。
製造費占生產成本的比例最大，為節省成本，將工廠設在低廉勞工的地點，其區位屬於勞工區位。
分配費占生產成本的比例最大，為節省成本，將工廠設在市場的地點，其區位屬於市場區位。

實例：

因甘蔗生產出糖的過程中，100公斤的甘蔗，僅能製造出約10公斤的蔗糖，因此，糖廠多選擇在甘蔗的產地附近，以降低運送成本。

玻璃製品沉重易碎，在運輸的過程中稍有不慎，經常會有破損，而增加成本支出，因此，選擇區位的重點在於減少成品的運送距離，故工廠選擇靠近市場。

其他實例：

煉鋁業---生產時需消耗大量的動力，故工廠選擇的區位是動力。
成衣、製鞋、電子業---因需大量勞工，故工廠選擇的區位是勞工。
麵包、紙盒、冰淇淋業---加工後體積增加且具有時效性不利搬運，故工廠選擇的區位是市場。
罐頭業---因其原料易腐，故工廠選擇的區位是原料。如：鳳梨罐頭、魚罐頭。

鋼鐵工業---高雄地區，方便原料進口，屬交通區位因素。
石化工業---高雄地區，原料進口便利，屬交通區位因素；雲林麥寮六輕園區，政策輔導設立。
電子資訊產業---新竹、臺南科學園區，相關設備完善，屬政策區位因素。